РАО Энергетические Системы Востока
Развивая энергетику – развиваем Дальний Восток
RUEN
10

EBITDA Группы РАО Энергетические системы Востока по МСФО за первый квартал 2015 года сократилась на 38% до 5,5 млрд руб.

25.06.2015 16:07:00 / г. Москва

Группа «РАО Энергетические системы Востока» (ММВБ: VRAO; ISIN code RU000A0JPVL6) публикует сокращенную консолидированную промежуточную финансовую информацию, не прошедшую аудиторскую проверку, подготовленную в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО) за три месяца, закончившихся 31 марта 2015 года.

Прибыль

По итогам трёх месяцев, закончившихся 31 марта 2015 года Группа «РАО Энергетические системы Востока» (далее – Группа) получила скорректированную прибыль от операционной деятельности в размере 3 254 млн руб., что на 53% меньше, чем за аналогичный период годом ранее. Показатель EBITDA в первом квартале 2015 года сократился на 38% относительно прошлого года и составил 5 489 млн руб. Скорректированная чистая прибыль Группы за первый квартал 2015 года составила 1 125 млн руб., что на 77% меньше, чем скорректированная чистая прибыль за первый квартал 2014 года. Чистая прибыль за первый квартал 2015 года сократилась на 67%, составив 1 549 млн руб.

Основными факторами, повлиявшими на финансовый результат Группы, стали:

- увеличение топливных затрат темпами выше, чем было заложено в тарифе;

- индексация заработной платы сотрудников в связи с ростом ММТС работника 1 разряда в электроэнергетике, опережающий рост тарифов;

- рост стоимости кредитования, повлиявший на рост финансовых расходов.

Основные финансовые показатели [1](млн руб.)

Показатель

Первый квартал

Изм.

2015 г.

2014 г.

%

Выручка с учетом государственных субсидий

51 421

48 068

7%

Операционные расходы

(48 523)

(41 284)

18%

Прибыль от операционной деятельности

3 678

6 784

-46%

Прибыль от операционной деятельности (скорр.)1

3 254

6 914

-53%

EBITDA

5 489

8 857

-38%

Финансовые расходы, нетто

(1 887)

(1 212)

56%

Прибыль до налогообложения (скорр.)1

1 462

5 763

-75%

Прибыль за период

1 549

4 661

-67%

Прибыль за период (скорр.)1

1 125

4 791

-77%

Основные события

В первом квартале 2015 года Группа увеличила выработку электроэнергии по сравнению с аналогичным периодом годом ранее на 17% до 10 539 млн кВт-ч по причине снижения на 45% полезного отпуска Зейской ГЭС и Бурейской ГЭС относительно первого квартала 2014 года при сохранении уровня потребления на территориях ОЭС Востока. Отпуск тепла электростанциями и котельными энергокомпаний Холдинга РАО ЭС Востока в первом квартале 2015 года составил 12 583 тыс. Гкал, что на 7% меньше показателя 1 квартала 2014 года из-за более высокой температуры наружного воздуха во многих городах Дальнего Востока.

23 и 24 марта 2015 года Группой были проданы акции дочерних компаний ОАО «Дальтехэнерго» и ОАО «Губеровский ремонтно-механический завод», оказывающих услуги по строительству и ремонту. Сумма сделок составила 210 млн руб. и 25 млн. руб. соответственно. Вся сумма полностью будет оплачена денежными средствами. Прибыль от продажи двух компаний с учётом отрицательной стоимости чистых активов ОАО «Дальтехэнерго» составила 780 млн руб.

Выручка

По итогам первого квартала 2015 года общая выручка Группы (с учетом государственных субсидий) увеличилась на 7% и составила 51 421 млн руб.

Основными факторами, повлиявшими на изменение общей выручки за первый квартал 2015 года по сравнению с аналогичным периодом годом ранее, стали:

- увеличение полезного отпуска электроэнергии с шин на 18% до 9 360 млн кВт-ч;

- падение реализации электроэнергии на розничном рынке на 4% до 8 403 млн кВт-ч при росте среднеотпускной цены на 14% до 3,81 руб./кВт-ч;

- падение полезного отпуска тепла на 7% до 12 583,1 тыс. Гкал;

- снижение прочей выручки на 14% до 3 698 млн руб. из-за снижения выручки от транспортировки электроэнергии с ОАО «Вилюйской ГЭС-3» (изменение условий расчётов) и уменьшения выручки ОАО «Хабаровская ремонтно-монтажная компания» от выполнения работ по капитальному строительств;

- сокращение объема государственных субсидий на 1,7% до 3 048 млн руб.

Структура выручки (млн руб.)

Показатели выручки

Первый квартал

Изм.

2015 г.

2014 г.

%

Реализация электроэнергии и мощности

30 887

26 931

15%

Реализация теплоэнергии и горячей воды

13 788

13 747

0%

Прочая выручка

3 698

4 290

-14%

Итого выручка

48 373

44 968

8%

Государственные субсидии

3 048

3 100

-2%

Выручка с учетом государственных субсидий

51 421

48 068

7%

Операционные расходы

Операционные расходы Группы за первый квартал 2015 года выросли по сравнению с аналогичным периодом годом ранее на 18%, составив 48 523 млн руб. При этом условно-переменные расходы выросли на 19% до 27 647 млн руб., а условно-постоянные увеличились на 16% до 20 876 млн. руб.

Расходы на топливо в первом квартале 2015 года выросли на 22%, составив 18 478 млн руб. На данный показатель повлиял рост выработки электроэнергии на 17%, рост цены на топливо и рост удельного расхода условного топлива (УРУТ). Средняя стоимость расходуемой тонны условного топлива за первый квартал 2015 года выросла на 10% до 3 581 руб. счет роста цен на газ консорциума «Сахалин-1». Удельный расход условного топлива на отпуск электроэнергии Группы увеличился на 10 гут/кВт-ч до 368 гут/кВт-ч из-за роста отпуска электроэнергии с низкоэффективных станций. В результате расход топлива в тоннах условного топлива (тут) за первый квартал 2015 года вырос на 11% до 5 160 тыс. тут.

Вознаграждения работникам увеличились на 16% до 13 346 млн руб. за счет индексации тарифных ставок и должностных окладов работников Группы.

Увеличение расходов на покупную электроэнергию на 44% связано с приобретением ОАО АК «Якутскэнерго» электроэнергии у ОАО «Вилюйская ГЭС-3» в целях последующей продажи в качестве гарантирующего поставщика, а также за счет роста расходов на покупку электроэнергии по ОАО «Чукотэнерго» на 348 млн рублей, вызванное увеличением тарифов на электрическую энергию и мощность Билибинской АЭС.

Операционные расходы (млн руб.)

Статьи расходов

Первый квартал

Изм.

2015 г.

2014 г.

%

Расходы на топливо

18 479

15 094

22%

Вознаграждения работникам (в том числе налоги и расходы по пенсионному обеспечению)

13 346

11 501

16%

Расходы на распределение электроэнергии

3 919

4 062

-4%

Покупная электроэнергия и мощность

3 738

2 587

44%

Прочие материалы

1 320

1 275

4%

Амортизация основных средств

2 000

1 943

3%

Расходы на приобретение и транспортировку тепловой энергии

962

877

10%

Ремонт и техническое обслуживание

322

233

38%

Услуги субподрядчиков

232

212

9%

Расходы на охрану

329

307

7%

Расходы на аренду

313

308

2%

Прочие услуги сторонних организаций

1 485

1 403

6%

Начисление резерва под обесценение дебиторской задолженности

379

44

761%

(Прибыль)/убыток от выбытия основных средств, нетто

(23)

86

-127%

Прочие расходы

1 722

1 352

27%

Итого расходы

48 523

41 284

18%

Финансовое положение

Сумма активов Группы по состоянию на 31 марта 2015 года осталась на уровне начала года в размере 151 179 млн руб. В структуре активов можно отметить следующие изменения оборотных активов:

- сокращение денежных средств и их эквивалентов на 35% до 8 195 млн руб. частично за счёт размещения 2 407 млн руб. на краткосрочные депозиты;

- сокращение товарно-материальных запасов на 18% до 15 859 млн руб. в результате использования запасов топлива, заготовленных для отопительного сезона.

- рост дебиторской задолженности и авансов выданных на 19% до 27 600 млн руб.

Размер капитала Группы по состоянию на 31 марта 2015 года составил 28 637 млн руб., что на 6% больше уровня 31 декабря 2014 года, за счет сокращения размера непокрытого убытка на 6% до 11 686 млн руб.

Размер обязательств Группы по состоянию на 31 марта 2015 года сократился на 1% по сравнению с 31 декабря 2014 года и составил 122 542 млн руб. При этом:

- финансовый долг (сумма долгосрочных и краткосрочных займов) сократился на 1% до 77 368 млн руб.;

- чистый долг (финансовый долг за вычетом денежных средств и их эквивалентов) вырос на 6% до 66 766 млн руб.

- долгосрочные заемные средства сократились на 5% до 43 452 млн руб.;

- краткосрочные заемные средства выросли на 4% до 33 916 млн руб. за счет приближения сроков погашения по ряду крупных долгосрочных займов;

- кредиторская задолженность сократилась на 4% до 28 265 млн руб.

Капиталовложения

Капитальные затраты Группы за первый квартал 2015 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года выросли на 72% до 3 450 млн руб. Объем финансирования затрат по инвестиционной программе за первый квартал 2015 года вырос на 37% по сравнению с аналогичным периодом годом ранее, составив 2 155 млн руб. (без учета НДС).

События после отчётной даты

18 июня 2015 года состоялось годовое общее собрание акционеров ОАО «РАО ЭС Востока», на котором в соответствии с рекомендациями Совета директоров было принято решение не выплачивать дивиденды по итогам 2014 года. Годовое общее собрание акционеров также утвердило годовой отчёт Группы за 2014 год, который был раскрыт на сайте компании по адресу: http://ar2014.rao-esv.ru/#/

Отчётность, пресс-релиз и презентация размещены на сайте ПАО «РАО ЭС Востока» по адресу: http://www.rao-esv.ru/shareholders-and-investors/financial-statements/ifrs/



[1] Прибыль от операционной деятельности, прибыль до налогообложения и (убыток) / прибыль за период скорректированы на начисление резерва под обесценение дебиторской задолженности, на убыток и прибыль от выбытия основных средств, а также на прибыль от выбытия дочерних обществ.

Пресс-релизы 1 Фотогалерея 2 Видеогалерея 3 Подписка на новости 4 Контакты для прессы 5 Словарь ключевых терминов 6